엔비디아와 마이크론, 이번 실적 시즌 주도 전망
Yahoo Finance ·
엔비디아와 마이크론 테크놀로지가 이번 분기 실적 발표를 주도할 것으로 관측된다. 골드만삭스와 팩트셋의 자료를 분석한 제로헤지에 따르면, 두 반도체 대기업은 에스앤피 500 지수의 3분기 주당순이익 증가분의 3분의 1 이상을 차지할 전망이다. 특히 이들의 이익 성장은 에스앤피 500 하위 490개 기업의 전체 성장을 상회한다. 인공지능 인프라 부문은 전체 주당순이익 증가의 절반 이상을 이끌 것으로 보이며, 5대 클라우드 업체의 올해 관련 지출은 미국 국방비 수준인 8,500억 달러에 달한다. 한편 에스앤피 500의 3분기 순이익은 전년 동기 대비 29.5퍼센트 증가할 것으로 예상된다.
AI 시장 분석
엔비디아(NVDA)와 마이크론(MU)이 3분기 S&P500 주당순이익(EPS) 성장의 3분의 1 이상을 차지하며 실적 시즌을 주도할 것으로 전망됩니다. 골드만삭스와 팩트셋 데이터에 따르면 AI 인프라 기업들이 전체 S&P500 EPS 성장의 절반 이상을 견인할 것으로 분석되었습니다. 올해 5대 클라우드 플랫폼의 AI 인프라 지출은 8500억 달러에 달하며 견조한 실적 모멘텀을 이어가고 있습니다.
상승 영향
- 반도체 — 엔비디아와 마이크론이 S&P500 EPS 성장의 3분의 1 이상을 견인하며 강력한 실적 모멘텀과 AI 인프라 수요 집중을 입증하고 있음
- AI — 5대 클라우드 플랫폼의 연간 AI 인프라 지출이 8500억 달러에 달하며 관련 생태계의 매출과 이익 성장을 직접적으로 가속화하고 있음
DYAX 전담 분석
AI 인프라 투자 붐에 힘입어 엔비디아와 마이크론 등 반도체 및 AI 섹터의 실적 집중도가 그 어느 때보다 높아졌습니다. S&P500 전체의 3분기 순이익 성장이 29.5%로 예상되는 가운데, 빅테크의 막대한 자본적 지출(capex)이 관련 기업들의 주가 상방 압력으로 작용하고 있습니다.
강세 시나리오에서는 클라우드 업체의 지속적인 인프라 투자가 실적 서프라이즈로 이어져 관련주 랠리가 가속화될 수 있습니다. 반면 약세 시나리오에서는 천문학적인 투자 비용 대비 수익성(ROI) 우려가 부각될 경우 밸류에이션 조정 압박을 받을 수 있으므로 대형 클라우드 업체의 가이드라인과 칩 수요 지표를 면밀히 모니터링해야 합니다.
AI가 생성한 분석으로 투자 자문이 아닙니다.
DYAX 투자자 예측
상승(롱) 62% · 하락(숏) 38%
총 368명 참여
